Цивилизация
В пятницу мировые фондовые площадки рухнули. Сводный индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific потерял максимальные с 30 марта 3,2%, упав до 113,78 пункта. Японский Nikkei 225 опустился на 3,2%, гонконгский Hang Seng — на 4,8%, южнокорейский Kospi — на 4,7%. Биржи в Сингапуре, Малайзии, Индонезии, Пакистане были закрыты в пятницу в связи с праздником Ид-аль-Адха (Курбан-байрам). В Америке на в четверг по случаю Дня благодарения торги также не проводились.
Европейские фондовые рынки отреагировали менее болезненно. В начале торгового дня немецкий DAX опустился на 1,63%, до 5522,898, французский CAC-40 — на 1,76%, до 3614,51, английский FTSE 100 – на 1,36%, до 5123,742. Однако уже к обеду Европа смогла отыграть некоторые потри. В итоге, к 15:00 мск, DAX просел на 0,25%, CAC-40 – на 0,07%, FTSE 100 – на 0,27%.
Негативные настроения инвесторов связаны с возможным банкротством госфонда Dubai World. Правительство Дубая объявило в среду о намерении реструктуризировать госфонд, под контролем которого находятся порты, недвижимость, а также объекты в других сферах бизнеса. Фонд обратился к инвесторам с просьбой отсрочить погашение его долговых обязательств на шесть месяцев. Отсрочка погашения коснется, в частности, долговых обязательств на сумму $3,65 млрд, которые девелоперское подразделение Dubai World — Nakheel должно было погасить в декабре. Общий долг DubaiWorld составляет $59 млрд. «Пока слишком рано говорить о том, что это событие само по себе может изменить тенденцию на рынках, однако оно стало напоминанием о том, что мировая финансовая система все еще разбалансирована, — отметил Тим Шредерс из Pengana Capital Ltd. — Инвесторам нужно сохранять бдительность и осторожность в отношении рисков».
После того как CLSA Asia-Pacific Markets объявила, что
потенциальный дефолт Dubai World будет иметь негативные последствия для банков, лидерами падения в индексе MSCI Asia Pacific стали финансовые компании.
Котировки акций банков HSBC Holdings Plc и Standard Chartered Plc на торгах в Гонконге рухнули соответственно на 7,6% и 8,6%. По оценкам Goldman Sachs, убытки HSBC в Дубае могут достичь $611 млн, Standard Chartered — $177 млн. Акции Australia & New Zealand Banking Group Ltd. в пятницу подешевели на 3,6%, Westpack Banking Corp. — на 3,8%, даже несмотря на то, что оба банка отрицают возможность убытков в связи с отсрочкой погашения дубайских облигаций.
После заявления Daiwa Securities Group Inc. о том, что предприятия строительной отрасли Японии недополучат выручку в Дубае, котировки японской строительной корпорации Obayashi обвалилась на 8,7%. Крупнейшая зарегистрированная на бирже строительная компания Японии Kajima потеряла в пятницу 14% капитализации. В стоимости потеряли компании и других секторов. Так, крупнейший горнодобывающий концерн мира BHP Billiton Ltd. сократил свою капитализацию на 3,4%, Sony Corp. — на 4,4%.
За всем миром устремилась и Россия. В пятницу российские индексы обвалились с начала торгов: утром индекс РТС упал ниже 1300 пунктов, что соответствует уровням начала октября, а индекс ММВБ рухнул в район 1200 пунктов. К 10.37 МСК индекс РТС упал до 1298,61 пункта (минус 4,99%), индекс ММВБ – до 1215,06 пункта (минус 4,24%).
С понедельника индекс ММВБ потерял 8,23%, а РТС — 9,38%.
Давление на российские площадки оказывает и снижение стоимости углеводородов. За два дня цена нефти опустилась на 2,03%, до $76,83 за баррель.
К 13.30 потери российских индексов сократились, но они все же остались в отрицательной зоне. Так, рублевый ММВБ опустился на 0,96%, до 1 256,68, долларовый РТС – на 2,38%, до 1334,26.
Падение рынка вызвало и стремительное ослабление рубля. Средневзвешенный курс доллара на единой торговой сессии, на основе которого устанавливается официальный курс валюты расчетами «завтра», на 11.30 мск повысился на 94,28 копеек, до 29,8179 рубля за доллар. Курс евро со сроком расчетов «сегодня» на 11.30 мск по отношению к средневзвешенному курсу на 11.30 мск предыдущей сессии повысился на 77,45 коп. и составил 44,3238 руб.
«Падение рубля произошло из-за сокращения аппетита к рискам и сокращения carry-trade в связи с ситуацией в Дубае.
Свою лепту внес и Кудрин, заявив в среду, что российский рынок переоценен»,
— напоминает начальник аналитического отдела департамента финансовых рынков ИК «Грандис Капитал» Денис Барабанов. Все эти факторы вкупе с интервенциями Банка России, по мнению эксперта, могли привести к фиксации прибыли и выходу иностранных инвесторов с российского рынка.
«Впрочем, я не думаю, что рубль вошел в затяжное пике, для этого недостаточно причин», — говорит Барабанов. Негативная динамика мировых индексов, по мнению аналитика ГК «Алор» Натальи Лесиной, имеет краткосрочный характер. «Причин для серьезного падения мировых фондовых рынков пока нет. Считаю, что переток в «защитные» инструменты скоро приостановится и аппетит участников рынка к риску вновь усилится», — резюмирует аналитик.
